Депозитний мультиплікатор

Покажемо, що банківська система здатна створити кількість кредитних грошей, що перевищує її сумарні надлишкові резерви. Резервна норма дорівнює 20%. Нехай надлишкові резерви Банку 1 рівні 80 руб., А всіх інших банків дорівнюють нулю. Тоді сумарні надлишкові резерви банківської системи є рівними 80 руб.

Нехай Банк 1 видав клієнту А всі вільні кошти (80 руб.) в якість готівкової позики, тепер його надлишкові резерви дорівнюють нулю. нехай клієнт А поклав отриману позику 80 руб. на вклад в Банку 2 і отримав чекову книжку на цю суму. В результаті обов'язкові резерви цього банку збільшаться на 0,2 - 80 = 16 руб., А надлишкові резерви - на 80 - 16 = 64 руб. Нехай Банк 2 видав клієнт} ' В готівкову позику 64 руб., тоді його надлишкові резерви знову стали нульовими.

На цей момент часу клієнт А має чекову книжку на 80 руб., а клієнт В - готівкові 64 руб. Загальна сума грошей, створена банківською системою, дорівнює 80 + 64 = 144 руб., Що більше початкової величини надлишкових резервів. Нехай далі клієнт В поклав 64 руб. на чековий внесок у Банку 3, обов'язкові резерви якого збільшаться на 0,2 - 64 = = 12,8 руб., а надлишкові - на 64 - 12,8 = 51,2 руб. Нехай цей банк видав клієнту З готівкову позику 51,2 руб., тоді його надлишкові резерви знову стали нульовими (табл. 3.2).

Таблиця 3.2

Створення грошей банківською системою

Описаний процес складається з нескінченної послідовності актів видачі позичок і створення вкладів. В результаті надлишкові резерви Банку 1 перемістяться на зберігання в центральний банк як сумарних обов'язкових резервів банків, а сумарні надлишкові резерви банківської системи зменшаться до нуля. З табл. 3.2 випливає, що надлишкові резерви Банку 1 породили ланцюжок чекових вкладів в різних банках, загальна величина яких дорівнює сумі спадної геометричної прогресії: 80 + + 64 + 51,2 + ... = 80: (1 - 0,8) = 400 руб .

Отже, обсяг грошей, який може створити банківська система (її позичковий потенціал), дорівнює її сумарним надмірною резервів, діленим на резервну норму. Величину, зворотну резервної нормі, називають депозитними мультиплікатором:

де т - депозитний мультиплікатор; г - резервна норма. Депозитний мультиплікатор показує, у скільки разів позичковий потенціал банківської системи перевершує її сумарні надлишкові резерви. Зауважимо, що для ізольованого банку дане відношення дорівнює одиниці.

Збільшення резервної норми призводить до зменшення позичкового потенціалу банківської системи з двох причин. По-перше, зменшується депозитний мультиплікатор. По-друге, зростають обов'язкові резерви і скорочуються надлишкові резерви банків. Таким чином, збільшення резервної норми в N раз викликає скорочення маси кредитних грошей більше ніж у N раз.

1. Економіка кредитного контролю та кредитної експансії
   Хайековскіе трикутники цілком можна застосувати не тільки в макроекономіці, а й в мікроекономічної теорії. З їх допомогою можна оцінювати рух і структуру капіталу окремих корпорацій і вплив на їх діяльність таких основних параметрів, як процентна ставка та інвестиції. Макроекономічне значення
2. Економічний підйом початку 2000-х рр.
   Політична стабілізація початку 2000-х рр., Структурні реформи, високі ціни на нафту і знецінення рубля, закінчення періоду адаптації підприємств і індивідів до ринкових механізмів господарювання призвели до економічного підйому. Цей підйом був виявом активізації нових, більш ефективних мікро-
3. Економічне зростання і його моделювання
   Під економічним зростанням прийнято розуміти довгострокову тенденцію збільшення реального ВВП на душу населення в державі. Важливість цієї тенденції добре ілюструє наступний приклад: з 1870 по 2000 р ВВП США на душу населення в реальному вираженні збільшився в 10 разів (з 3340 дол, до 33 330
4. Економічна політика в моделі AD-AS, економічна політика в короткостроковому і довгостроковому періоді
   У гл. 11 ми вже бачили, що в короткостроковому періоді, коли сукупна пропозиція описується кривої SRAS, будь-який вид державної політики, яка впливає на сукупний попит, повністю транслюється в збільшення випуску при збереженні колишнього рівня цін. У той же час в більш тривалому періоді, коли
5. Економетричні моделі., питання і завдання для самоконтролю, практичне завдання
   Якщо можна отримати не тільки окреме рівняння регресії, а й взаємозалежних систему таких рівнянь для оцінки і прогнозування динаміки цілого набору змінних, то такі системи називають економетричними моделями. Основу економетричної моделі становить система регресійних рівнянь, кожне з яких відображає
6. Двосторонній альтруїзм
   Двосторонній альтруїзм - це максимізація корисності в разі, коли вона залежить від обсягу споживання індивіда в молодості і старості, а також від споживання його дітей і його батьків. Тому покоління максимізує суму чотирьох складових: корисність в молодості і (з і ); корисність в старості
7. Довгострокова і короткострокова функції споживання
   Функція споживання з властивостями, описаними вище, є одним з найважливіших елементів пояснення економічних флуктуацій в роботі Дж. М. Кейнса «Загальна теорія зайнятості, відсотка і грошей», яка, як прийнято вважати, поклала початок макроекономіці як самостійної галузі економічної науки. Гіпотеза
8. Діяльність держави на мікрорівні
   Дослідження загальної рівноваги в національній економіці призводить до розуміння таких явищ, які ведуть до збоїв в роботі ринкового механізму, нездатності конкурентного ринку самого по собі забезпечити економічну ефективність. Згідно з традицією А. Сміта і класичної школи, якщо немає яких-небудь