| Головна |
| « Попередня | Наступна » | |
ОДИН КОНТРАКТ НА КОЖНІ 10.0000 ДОЛАРІВ |
||
|
Як я пояснив вище, це означає, що ви просто ділите баланс вашого рахунку на 10.000 доларів, щоб визначити, якою кількістю контрактів можна входити в найближчу торгівлю. Якщо Джо Трейдер має 100.000 доларів на рахунку, то наступна торгівля буде включати в себе 10 контрактів. Цей приклад породжує першу й основну проблему, пов'язану з Фиксированно-Фракційним методом. Припустимо, Джо Трейдер має 100.000 доларів і торгує за схемою: один контракт на кожні 10.000 доларів. Якщо максимальний ризик Джо при торгівлі становить 2.000 доларів на контракт, то допустимий ризик в найближчій торгівлі буде дорівнює 20.000 доларів. Ця сума не є потенційним збитком Джо. Це його ризик в найближчій торгівлі. Порахуйте, і ви отримаєте 20% потенційно дозволеного ризику в такій торговельній ситуації. Не потрібно бути видатним вченим, щоб зрозуміти, що, якщо Джо зазнає збитків у двох угодах поспіль, він ризикує втратити 36% від величини рахунку по закінченні цих двох угод. Якщо за трьома торговельних угодах поспіль Джо понесе максимальні збитки, то він ризикує втратити 48% від розміру свого рахунку. Очевидно, що перш ніж сліпо застосовувати правило покупки по 1 контрактом на кожні 10.000 доларів, потрібно взяти до уваги і деякі інші фактори. Бувають випадки, коли ризик не такий високий. Наприклад, якщо максимальний збиток становить тільки 1.000 доларів, то ризик по одній торговій угоді складе 10%, а не 20, як у попередньому прикладі. Однак якщо три угоди підряд (по кожній з яких ризик становить тільки 10%) принесуть максимальний збиток, то Джо може втратити 27% від величини рахунку. Тим з вас, хто може витримати збитки в розмірі 27% після трьох послідовно збиткових торгів, я пропоную поглянути на цей метод з реалістичною точки зору. Якщо трейдер Джо укладає угоди по одному контракту на кожні 10.000 доларів свого рахунку, а максимальний збиток за угодою становить тільки 1.000 доларів, то після трьох поспіль збиткових угод Джо ризикує 27% рахунку. А які можуть бути максимальні сумарні втрати за рахунком, якщо максимальний потенційний збиток становить 1.000? З математичної точки зору, реальний потенціал збитків ніяк не обмежений (див. гл. 4, розділ "Просідання"). Однак статистика по Фиксированно-Фракційної торгівлі показує, що збитки ніколи не перевищують 6.000 доларів. Причому зовсім необов'язково в результаті шести наступних один за одним збиткових угод. Наприклад, послідовність угод може бути така: Торгівля 1=- $ 1.000 Збиток=- $ 1.000 Торгівля 2=$ 500 Збиток=- $ 500 Торгівля 3=- $ 1.000 Збиток=- $ 1.500 Торгівля 4=$ 500 Збиток=- $ 1.000 Торгівля 5=- $ 1.000 Збиток=- $ 2.000 Торгівля б=- $ 500 Збиток=- $ 2.500 Торгівля 7=- $ 1.000 Збиток=- $ 3.500 Торгівля 8=$ 500 Збиток=- $ 3.000 Торгівля 9=- $ 1.000 Збиток=- $ 4.000 Торгівля 10=- $ 1.000 Збиток=- $ 5.000 Торгівля 11=- $ 1.000 Збиток=- $ 6.000 При таких збитках, якщо Джо торгував за схемою "один контракт на кожні 10.000 доларів на рахунку **, величина якого становить 100.000 доларів, то він доб'ється результатів , наведених у рамці: Рахунок=$ 100.000 Максимум потенційних втрат по кожній торгівлі=$ 1.000 Торгівля 1=10 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 10.000 збитку Баланс=$ 90.000 Торгівля 2=9 контрактів х $ 500=$ 4.500 прибули Баланс=$ 94.500 Торгівля 3=9 контрактів х (- $ 1 . Торгівля 4=8 контрактів х (- $ 500)=- $ 4.000 збитку Баланс=$ 81.500 Торгівля 5=8 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 8.000 збитку Баланс=$ 73.500 Торгівля 6=7 контрактів х (- $ 500)=- $ 3.500 збитку Баланс=$ 70.000 Торгівля 7=7 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 7.000 збитку Баланс=$ 63.000 Торгівля 8=6 контрактів х $ 500=$ 3.000 прибули Баланс=$ 66.000 Торгівля 9=6 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 6.000 збитку Баланс=$ 60.000 Торгівля 10=6 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 6.000 збитку Баланс=$ 54.000 Торгівля 11=5 контрактів х (- $ 1.000)=- $ 5.000 збитку Баланс=$ 49.000 Тому за наявності втрат у розмірі 6.000 доларів, торгуючи за схемою "один контракт на кожні 10.000 доларів на рахунку ", Джо поніс збитків на 51%! Якщо ви новачок в біржовому справі, торгуєте на більш-менш середньому рівні активності і за весь рік жодного разу не втратили 6.000 доларів, то я хочу повідомити вам, що ви складаєте лише 0 , 01% від загального числа трейдерів. Це 1/10 від 1%! Якщо ви торгуєте вже кілька років, то збитки у розмірі 10.000 доларів для вас, швидше за все, не новина. Якби Джо продовжував нести збитки до 10.000 доларів на основі одного контракту, він втратив би 66% свого рахунку, або 66.000 доларів. Розмір його рахунку зменшився б з 100.000 доларів до 34.000. Торгівля одним контрактом на кожні 10.000 доларів-це зовсім не та стратегія, яку варто захищати. |
||
| « Попередня | Наступна » | |
|
|
||
Інформація, релевантна "ОДИН КОНТРАКТ НА КОЖНІ 10.0000 ДОЛАРІВ" |
||
|
||