|
Балансовий звіт / Зобов'язання (у мільйонах доларів)
Рахунки до оплати (кредиторська заборгованість) 1, Накопичені витрати 5, Короткострокові борги 5, Довгострокові борги з наступившим терміном оплати 0, Інші поточні зобов'язання 0, Всього поточних зобов'язань 13,225 |
Розділивши загальну суму поточних активів на суму поточних зобов'язань, можна визначити коефіцієнт поточної ліквідності.
Чим він більший, тим вища ліквідність компанії, тобто її здатність погашати поточні борги згідно з термінами погашення. Коефіцієнт ліквідності вище одиниці вважається хорошим показником, а нижче одиниці - поганим, оскільки вказує на проблеми з погашенням короткострокових зобов'язань перед кредиторами. Однак, як ми вже обговорювали в главі 28, компанії з стійким конкурентною перевагою можуть мати коефіцієнт ліквідності і нижче одиниці. Ця аномалія виникає через величезну рентабельності таких компаній.
Коротше кажучи, їх економічне становище є настільки міцним, що вони не потребують «подушці ліквідності», без якої не обійтися компаніям слабший. Таким чином, коефіцієнт поточної ліквідності має велике значення для аналізу положення пересічних компаній, але в контексті нашого дослідження він марний, оскільки не може відповісти на питання, чи володіє компанія стійким конкурентною перевагою.
|
- ГЛАВА Загальна сума поточних активів і коефіцієнт поточної ліквідності
поточні активи, всього Всього поточних активів 12,005 Величина поточних активів довгий час відігравала важливу роль у фінансовому аналізі. Аналітики традиційно стверджували, що порівняння суми поточних зобов'язань та суми поточних активів дозволяє судити про здатність компанії справитися зі своїми короткостроковими боргами. Вони навіть придумали спеціальний коефіцієнт поточної ліквідності,
- Аналіз оборотного капіталу
поточної ліквідності (коефіцієнт покриття) {foto91}, (17.9) де Л - коефіцієнт поточної ліквідності (коефіцієнт покриття); Коб - середньорічна вартість оборотного капіталу (оборотних коштів); Окр - короткострокові зобов'язання підприємства. Поточна ліквідність відображає, чи достатньо у фірми засобів, які можуть бути використані нею для погашення (покриття) своїх короткострокових
- Коефіцієнт ліквідності
поточні рахунки в центральному та інших банках, векселі терміном на три місяці за наданими кредитами, що підлягають переобліку в офіційних установах) до засобів до запитання по пасиву (поточні рахунки, касові бони, переоблікові векселя до трьох місяців плюс різниця між залученими і розміщеними банківськими депозитами на термін до трьох
- 55. АНАЛІЗ ПЛАТОСПРОМОЖНОСТІ ПІДПРИЄМСТВА
поточних активів, тобто часу, необхідного для перетворення їх в грошову готівку. Поняття платоспроможності і ліквідності дуже близькі. Від ступеня ліквідності балансу залежать платоспроможність і її перспектива. Аналіз ліквідності балансу полягає в порівнянні коштів по активу, згрупованих за ступенем спадної ліквідності, з короткостроковими зобов'язаннями по пасиву, які
- ГЛАВА Поточні зобов'язання
поточні зобов'язання 0, Всього поточних зобов'язань 13,225 Поточними називаються борги та інші зобов'язання, які компанія повинна погасити в межах одного фінансового року. У балансовому звіті ми виявляємо такі статті поточних зобов'язань: «Рахунки до оплати (кредиторська заборгованість)», «Накопичені (нараховані) витрати», « Короткострокові борги »,« Довгострокові борги з наступившим
- 60. ОЦІНКА ФІНАНСОВОГО СТАНУ неплатоспроможності підприємства
поточні активи; Тп - поточні пасиви; Дб - доходи майбутніх періодів. Коефіцієнт забезпеченості підприємства власними оборотними засобами (Кос) визначається за формулою Кос=(Та - Тп) / Та, (24) де Та - поточні активи; Тп - поточні пасиви. Якщо Клік і Кос нижче нормативу, але є тенденція зростання цих показників, розраховується коефіцієнт відновлення платоспроможності (К вп) за
- Питання 69. Показники ліквідності і оборотності підприємств і організацій
зобов'язань. Рекомендоване значення - від 100 до 200%; 2) коефіцієнт абсолютної ліквідності (у відсотках): {foto219} Даний показник характеризує, яка частина короткострокових зобов'язань може бути погашена на конкретну дату тільки за рахунок грошових коштів на рахунках підприємства. Рекомендоване значення від 10 до 30%; 3) коефіцієнт термінової ліквідності (у відсотках): {foto220} Даний
- ГЛАВА Рахунки до оплати, накопичені витрати та інші поточні зобов'язання
поточні зобов'язання 0, Всього поточних зобов'язань 13,225 Рахунки до оплати (кредиторська заборгованість) - це гроші, які компанія повинна постачальникам за товари та послуги, надані в кредит. Ви замовляєте тисячі фунтів кави, і вам разом з кавою надсилають рахунок (рахунок-фактуру). Це і є рахунок до оплати, тобто ваша заборгованість перед постачальником кави. Накопичені (або нараховані)
- ГЛАВА Довгострокові борги з настали термінами погашення і проблеми, які вони можуть викликати
глава присвячена довгостроковими зобов'язаннями, які повинні бути погашені в поточному році. Зазвичай такі борги не входять до числа щорічних поточних зобов'язань. Однак у деяких найбільших корпорацій з великими заборгованостями щороку настає термін оплати чергової порції довгострокових кредитів. Коли компанія в своєму балансовому звіті з'єднує довгострокові борги з наступившим строком
- Грошові агрегати
поточних рахунках, які являє собою або чекові депозити, або депозити до запитання, т. е . М1=готівку + чекові вклади (або депозити до запитання) + дорожні чеки. 2. Грошовий агрегат М2 - це грошовий агрегат М1 плюс кошти на ощадних рахунках, а також дрібні (до 100 000 дол) строкові вклади, тобто М2=М1 + ощадні вклади + дрібні строкові вклади. 3.
- ГЛАВА Активи
поточні активи, всього 0 Всього поточних активів 12, Будинки, обладнання, засоби виробництва 8,493 Гудвіл, чистий 4, Нематеріальні активи, чисті 7,863 Довгострокові інвестиції 7 , Інші довгострокові активи 2, Інші активи 0, Усього активів 43,059 Активи - це все те, на чому тримається компанія: грошові кошти, засоби виробництва, патенти і все інше, з чого створюються багатства.
- 90. ОЦІНКА ФІНАНСОВИХ РИЗИКІВ
зобов'язань наявними активами. Найбільш ліквідні активи - це грошові кошти і вкладення в короткострокові папери. Вони повинні перевищувати по своїй величині найбільш термінові зобов'язання, представлені кредиторською заборгованістю. Швидко реалізованих активи повинні бути більше короткострокових кредитів. Наприклад, дебіторська заборгованість. Повільно реалізованих активи повинні бути більше довгострокових і
- Питання 72. Показники статистики державного бюджету
поточні та капітальні доходи. У складі поточних доходів виділяють податкові та неподаткові надходження; 2) обов'язкові, безплатні, неповернуті платежі, які стягуються державними установами для задоволення державних потреб; 3) неподаткові надходження - це оплатне надходження (доходи від власності, надходження від випадкових продажів, касова прибуток
- Стаття 68. Поточні видатки бюджетів
поточне функціонування органів державної влади, органів місцевого самоврядування, бюджетних
- Ліквідність банку
зобов'язань. Найвища ступінь ліквідності досягається в тому випадку, якщо всі без винятку внески будуть лежати без руху, тобто якщо все акумульовані банком кошти не будуть використовуватися ним для кредитування. У цьому випадку досягається 100%-ва ліквідність. Але ми знаємо, що банки акумулюють грошові ресурси з метою надання кредитів потребують них фізичним та юридичним
- ГЛАВА Оборот поточних активів: як компанія заробляє гроші
поточні активи, всього Всього поточних активів 12,005 Поточні активи називаються також оборотними коштами підприємства, що утворюють свого роду цикл: за гроші компанія купує товарно-матеріальні ресурси, які продаються в кредит торговим організаціям і перетворюються в дебіторську заборгованість. Надалі остання погашається і перетворюється на гроші. Грошові кошти
- ГЛАВА Балансовий звіт у цілому
главах. Якщо відняти суму всіх зобов'язань компанії із суми всіх її активів, ми отримаємо її чисту вартість, рівну величині власного, або акціонерного, капіталу. Приклад: якщо компанія має активів на 100 тисяч доларів, а зобов'язань - на 25 тисяч, тоді власний капітал дорівнює 75 тисячам доларів. Але якщо при тих же 100 тисячах доларів активів сума зобов'язань дорівнює 175
|