Головна
Економіка
Мікроекономіка / Історія економіки / Податки та оподаткування / Підприємництво. Бізнес / Економіка країн / Макроекономіка / Загальні роботи / Теорія економіки / Аналіз
ГоловнаЕкономікаЗагальні роботи → 
« Попередня Наступна »
BC Автономслз, О.І. Ананьін, С.А. Афонією. Історія економічних вчень, 2002 - перейти до змісту підручника

Модель номінального доходу


Паралельно з економетричними дослідженнями створювалася м і-оретіческая основа монетаризму - модель номінального доходу Ф (шдмена8.
Ця модель може бути представлена наступним чином:

О)
(2)
(3)
(4)
(5)
* Викладена г> двох роботах Фрідмена: Friedman M. A Theoretical Frame-I win k for Monetary Analysis / / Journal of Political Economy. 1970. № 2; A Mone-tuiy Theory of Nominal Income / / Journal of Political Economy. 1971. № 2.
575

де Y-номінальний дохід, С-споживання в поточних цінах, інвестиції в поточних цінах, Р-індекс цін, #-реальний npouei | т.е . відсоток за відсутності інфляції, g ~ темп зростання реального, ходу (виробництва), знак * - відноситься до очікуваних значень (ответствуй змінної.
Що характерно для цієї моделі?
У ній можна виділити дві незалежні часті1, реальна - ура нения (1) - (4) і грошова - рівняння (5) - (8). Саме втора представляє внесок Фрідмена.
Рівняння (5) припускає, що еластичність попиту на день | по доходу дорівнює 1.
Рівняння (6) отримано в результаті нескладних перетворений ^ з рівняння Фішера, що встановлює зв'язок між реальним щ
центом і темпом інфляції: при наступних умовах а! -
г=г *, q-g=к, к=const. Причому остання умова означає не * менность розподілу доходів, а також містить припущений! про повне використання ресурсів, в тому числі і робочої сили.
Рівняння (8) задає адаптивний характер очікувань.
У цій моделі очікування можуть бути задані і через переміни) загального рівня цін. У цьому випадку замість рівняння (8) отримаємо їв дующее рівняння:

де а - коефіцієнт адаптації.

(8-1
9 У загальному вигляді адаптивні очікування можуть бути задані следующ | формулою: X *=Xt_x + а {Х * {- А ^,) , яка показує, що поточний пр гноз залежить від минулого значення змінної і помилки прогнозу, отн сительно минулого значення змінної. Легко бачити, що ця форму еквівалентна наступній: ЛГ * Г='ЬХ1 <, де bt - коефіцієнти, отримань з коефіцієнтів вихідного рівняння.
576
Принципове значення в моделі мають два механізму: віз-1йствія грошей на відсоток, а через нього на очікувану зміну но-| шалений доходу (рівняння 5, 6), і адаптації, що відображає спо-5ность системи адаптуватися до відхилень номінального до-i від очікуваного його рівня (рівняння 8). Обидва ці механізми во (имодействия і визначають траєкторію короткострокового руху, та траєкторія описується таким рівнянням, отриманим тим нескладних перетворень з моделі:

(9)
is - параметр, відображає характеристики функції попиту на Вньгі.
Від рівняння (9) легко перейти до рівняння стаціонарної траек-
ЕІІ, яка описує рух в ситуації, коли очікувані і деист-даткови значення темпів зростання номінального доходу збігаються.
(10)
Очевидно, що в цьому випадку темпи зростання номінального доходу і [млості рівні, а довгострокова стабільність цін досягається у випадку ,) гда темп зростання грошової маси відповідає темпу зростання реаль-) го виробництва.
Сіли замість рівняння (8) використовувалося рівняння (8-Й), ТО jrouoe рівняння буде мати наступний вигляд:

(9-а)
Iftii у - реальний дохід.
Для стаціонарного режиму отримуємо:
- еквівалентний рівнянням (10).
Модель нічого не говорить про вплив грошей на ціни і рівень (юізводства окремо.
Цей аспект був розглянутий у рамках 'ПК званої теореми про прискорення, яка стала узагальненням -W моделі номінального доходу.
Фрідмен ввів функції, що описують зміни цін і реаль-ого доходу. Перемінними цих функцій були: зміни но-іпільного доходу, очікуваних цін і очікуваного реального доходу, | лкже реального доходу і його очікуваного значення. Ці функції блазень бути представлені таким чином:
IV Історія економічних вчень
577

(II)
Об'єднавши ці рівняння з рівнянням (9), Фрідмен; отримав систему трьох лінійних діфференціальнихуравненій, яка опи писують реакцію системи на обурення, викликані доповніть п. ної емісією грошей.
Якщо темп зростання грошової маси збільшується, зростає рас ходіння між дійсним і очікуваним темпом зростання номі нального доходу. Рівняння (1J) і (12) показують, як це розбіжність «розподіляється» між зростанням цін і реального доходу.
При деяких спрощують припущеннях можна очікувати, що дана система буде описувати загасаючий коливальний процес, тобто коли вплив одноразового збільшення грошової маси про скорочується, через деякий час економіка повертається на траек торію стійкого зростання. Коливання поновлюються, коли сістс повідомляється новий імпульс у вигляді прискореного зростання грошової травні
Іншими словами, для того щоб грошова політика впливала реальне виробництво, необхідно збільшувати масу грошей возр.к тающим темпом. У цьому і полягає теорема про прискорення.
« Попередня Наступна »
= Перейти до змісту підручника =
Інформація, релевантна "Модель номінального доходу"
  1. 2. Еволюція монетаризму і його різновиди
    моделі, що дозволяють уста * вити статистичні характеристики найважливіших макроекономічного (ких залежностей, насамперед тих, які п тій чи іншій фор відбивали вплив грошей на економіку. Найбільш відомою модел! такого роду, побудованої відповідно до монетаристскими пр {стапленіямі про характер взаємозв'язків між грошовою масою, i емом виробництва, цінами, процентними ставками і т.д.,
  2. Спроба структурного підходу
    моделі номінального доходу, на думку пеко торих монетаристів, пов'язана насамперед з тим, що ця модель ш враховує структурні зрушення на ринку позичкового капіталу, які неминучі при проведенні кредитно-грошових заходів. Peiu. йде насамперед про вплив цих заходів на структуру процен i них ставок, а через них - на сукупні витрати та їх структуру. Особливу увагу цій проблемі
  3. Крива Філіпса та її інтерпретація монетаристами
    моделі номінального доходу. У довгостроковому плані маса грошей визначає Юлько рівень цін. Всі спроби «зрушити» економіку на кращу | рлекторію за допомогою кредитно-грошової політики неефективні і ведуть до інфляції. Монетаристи вважали, що в умовах прискореного зростання цін безробіття швидше недостатня , ніж надлишкова, але в ній є елементом | иг «вимушеність», що виникають через дії
  4. Неортодоксальний монетаризм-Реальні проблеми
    модель з адаптивними очікуваннями і в цілому підтверджені висновки Фрідмена. 'Laidler D. Monetarist Perspective. Cambridge, 1980. 581 Але, враховуючи критику на адресу монетаристів і накопичені емпіреї ческие дані, автор запропонував складнішу схему механізм.' трансмісії і, зокрема, розглядав зміна структури пір i феля активів у відповідь на зростання грошової маси, а також поставив під
  5. 6. Монопольні ціни
    моделі. академічність розмежування різних виробів марно. Має значення тільки те, як покупці реагують на підвищення цін. Теорії монопольних цін немає чого називати кожного виробника краваток монополістом на підставі того, що вони випускають різні вироби. каталлактики вивчає не монополію як таку, а монопольні ціни. Продавець краваток, що відрізняються від краваток, продаваних
  6. 15. Міжрегіональні курси валют
    моделлю і комерційними звичаями фондової біржі. Дилери цього особливого ринку швидше за інших людей передбачають майбутні зміни. Отже, цінова структура ринку іноземних валют відображає нове грошове ставлення раніше, ніж ціни багатьох товарів і послуг. Як тільки внутрішня інфляція починає впливати на ціни деяких товарів, в будь-якому випадку задовго до того, як вона охопить
  7. 2. Інтервенція
    моделі здійснення соціалізму. Перша модель (ми можемо назвати її ленінської, або російської) є чисто бюрократичної. Усі заводи, цехи і ферми формально націоналізовані (verstaatlicht *); вони є департаментами уряду, якими керують цивільні службовці. Кожний виробничий підрозділ знаходиться в тому ж відношенні до вищестоящої центральної організації, що й
  8. Номінальний і реальний ВВП. Індекси цін.
    моделях як показника загального рівня цін використовується дефлятор ВВП, який позначається буквою Р і вимірюється тільки у відносних величинах (наприклад, 1,2, 2,5, 3,8), 5) ІСЦ завищує величину загального рівня цін і рівень інфляції, а дефлятор ВВП занижує ці показники. Це відбувається з двох причин. По-перше, ІСЦ недооцінює структурні зрушення в споживанні (ефект заміщення
  9. Класична модель
    моделі були закладені ще у ХVIII ст., а її положення розвивали такі видатні економісти, як А. Сміт, Д. Рікардо , Ж. - Б. Сей, Дж. - С. Мілль, А. Маршалл та ін Основні положення класичної моделі наступні. 1. Головна її передумова - існування на всіх ринках досконалої конкуренції, що відповідало економічної ситуації кінця ХVIII - початку ХIХ в . Всі економічні агенти
  10. Кейнсіанська макроекономічна модель
    моделі, підходу до аналізу економічних процесів отримало назву «кейнсіанської революції». Справедливості заради необхідно відзначити, що неспроможність положень класичної школи полягала не в тому, що її представники в принципі приходили до неправильних висновків, а в тому, що їхні висновки розроблялися в ХIX ст. та положення класичної моделі відображали економічну ситуацію того
© 2014-2020  epi.cc.ua