| Головна |
| « Попередня | ЗМІСТ | Наступна » |
|---|
Гіпотеза Монте-Карло підходить для прогнозування в умовах невизначеності тривало діючих тенденцій і можливого настання майбутніх проблем. При цьому широко використовуються складні моделі та елімінування різних значень, оскільки число рівнянь, які необхідно вирішувати, перевищує можливості їх сприйняття.
Чи схоже прогнозування бізнес-циклів на гру в казино? У 1925 р Ірвін Фішер довів, що бізнес-цикли не можна передбачити, і порівняв процедуру передбачення циклів з грою в казино. Результат гри в казино абсолютно непередбачуваний, так само як і економічний розвиток взагалі і рух біржових цін зокрема.
Слідом за Фішером Євген Слуцький в 1937 р показав, що бізнес-цикли мають форму випадкової функції. Як в казино, так і в економіці не можна визначити періоди і ритми, а також побудувати моделі минулих виграшів і програшів, підйомів і спадів з урахуванням всіх складових. Отже, людство не в змозі передбачити майбутнє. Ймовірно, «цикл» є оптичною ілюзією або, як назвав його Фішер, «циклом Монте-Карло». Багато економістів вважають, що бізнес-цикли не мають чітко виражених форм і являють собою випадкові коливання, описати які можна за допомогою випадкової функції.
Гіпотеза Монте-Карло (МК) була сформульована Дж. Хастоном Маккалох в 1975 р .: ймовірність нового події не залежить від тривалості часу від останньої події. Альтернативна гіпотеза бізнес-циклу вважає, що ймовірність настання події, навпаки, залежить від часу, що пройшов з моменту останнього події.
Прогнози біржових цін і бізнес-циклів при зовнішньої неоднотіпно- сти за своєю суттю однотипні. Складання великомасштабних економетричних моделей на початку 1970-х рр. показало, що випадкові шоки, як правило, недостатні для подолання опору економічних інерції. Для цього необхідна серія корелюється шоків. Ціни ж на окремі акції можуть змінюватися під впливом одиночних шоків, в той час як в цілому зміни біржових індексів також відбуваються під впливом серії шоків.
Практична цінність гіпотези МК для теорії бізнес-циклів полягає в наступному: випадкові шоки не змінюють діючу економетричну модель; для її зміни необхідна серія шоків. Якщо шоки корелюють один з одним, то гравець (укладач прогнозів) отримує необхідну інформацію для виправлення помилок і передбачення майбутніх результатів. При цьому з кожним виправленням і в міру наближення до моменту настання події підвищується достовірність прогнозу.
Для тестування гіпотези МК застосовують два методи:
Тест підходить тільки для вимірювання показників в рамках одного циклу і не поширюється на інші цикли. Даний тест досить широко використовується Національним бюро економічних досліджень США (НБЕІ). Перевірка статистичних гіпотез з позиції оцінки перспектив коливань економіки в своїй основі є завданням математичної статистики. Тому тут застосовується досить широкий арсенал математичних формул.
Критики гіпотези МК стверджують, що її тестування, що проводиться НБЕІ, страждає двома недоліками. По-перше, у використовуваних в тесті змінних відсутня геометричний розподіл і, отже, тест не може порівнювати різні часові відрізки і як свідчити про рівність двох геометричних розподілів показників, що відбуваються в різні проміжки часу, так і вказувати на їх розбіжність. По-друге, вибірка критерію класифікації старих і молодих циклів відбувається на випадковій основі. Зазвичай складається три варіанти: найгірший, кращий і середній. Середній варіант стає визначальним і знаходиться в основі класифікації. Оцінка на основі середніх показників страждає недоліком - випадковим характером вибору саме середньої.
Національне бюро економічних досліджень США розглядає не періодичні цикли, а зміни в кожному даному циклі. Тривалість циклу - головний показник, який беруть до уваги більшість економістів і використовують для ідентифікації та класифікації циклів. Зокрема, виділяються бізнес-цикли тривалістю від одного до 10 і навіть 12 років.
Тривалість циклів найчастіше визначається на підставі гіпотези МК. Найбільш типовим при вимірюванні тривалості циклів є їх потрійне вимір:
Бізнес-цикл знаходиться під впливом незліченної кількості випадкових факторів, і їх вплив може бути різноспрямованим і відрізнятися за характером і масштабами. Отже, специфікою кожного циклу є його індивідуальність, відмінність по безлічі показників одного від іншого. Але за тривалістю і глибиною падіння можливі порівняння і пошук аналогів. У 1977 р Р. Лукас виділив загальні властивості, які відповідають різним циклам:
Загальні властивості циклів для різних децентралізованих ринкових
економік свідчать про те, що скрізь і завжди бізнес-цикли мають подібності та, отже, можливі загальний до них підхід і уніфіковане їх пояснення. Проте рівні безробіття, спаду виробництва, цін і заробітних плат, а також характер зміни попиту і пропозиції в кожному бізнес-циклі і в кожній країні можуть відрізнятися. Також невизначеним є і час настання кризи.